Los bancos aparentemente se están preparando para un mundo bitcoin donde las monedas digitales, ya sean las del banco central, las emitidas por el mercado privado o las criptomonedas, se vuelven ubicuas.
El anuncio de JP Morgan de que están abriendo el acceso a cinco productos criptográficos para 'minoristas 'inversionistas adinerados ha atraído mucha atención, pero es solo un desarrollo de infraestructura que allana el camino para una especie de fusión entre el sistema financiero digital tradicional y el nuevo.
“En 2-3 años, las cosas habrán cambiado y la mayoría los bancos, incluido Starling, se estarán preparando para hacer cosas muy interesantes en estas [cripto] áreas ", dice Anne Boden, directora ejecutiva de la empresa británica de tecnología financiera Starling.
El plazo de 2 a 3 años es interesante porque es un plazo bastante corto y, en lo que respecta a las empresas monolíticas, está prácticamente a la vuelta de la esquina.
En ese período de tiempo, el Banco Central Europeo (BCE) puede haber decidido qué aspecto tiene un euro electrónico y, lo que es más importante, I Es posible que haya decidido si dicho euro será más criptográfico o más un escaneo de papel para llamarlo un sitio web.
El e-CNY aparentemente ya es una realidad, pero la falta total de detalles técnicos sobre cómo funciona cualquiera de ellos ha cortejado una recepción fría e indiferente donde importa: los codificadores que, en definitiva, están haciendo que todo esto funcione.
En un 'documento técnico' que suena más a un folleto que a un documento técnico que resume el nuevo mundo, afirman que e-CNY puede realizar contratos inteligentes sin explicar exactamente cómo.
Sin embargo, confirman un aspecto importante, el la billetera de los usuarios finales es administrada y controlada por el banco central, aunque en cooperación con los bancos comerciales.
Eso lo convierte en un cambio dentro de los acuerdos del sistema bancario interno, pero en lo que respecta al resto, sigue siendo el caso que deben ser persuadidos por ser mucho más transparentes con respecto a cómo funciona todo esto de una manera que un codificador pueda entender a un alto nivel.
No es que tengan que hacerlo, por supuesto, pero estamos entrando en una era en la que el dinero se obtiene por consentimiento, al igual que Hace 500 años entramos en una era en la que la Biblia estaba abierta a la interpretación de todos y no solo de los sacerdotes.
Europa, por lo tanto, si va a seguir este camino, tiene que llevar codificadores consigo o Europa no lo haría. estar yendo por cualquier camino como pensamos es el caso del PBoC en la actualidad.
Sin embargo, esto es más un espectáculo secundario, aunque importante porque hay nuevas oportunidades y, por lo tanto, puede haber nuevas sorpresas. Pero el espectáculo principal en un período de tiempo de 2 a 3 años es la gran pregunta: ¿qué sucede si las criptomonedas se multiplican por 10 desde aquí?
Estaríamos ante una capitalización de mercado de criptomonedas de $ 10 billones, o aproximadamente el 10% de las acciones globales en la actualidad, con bitcoin en sí mismo de alrededor de $ 6 billones, lo que lo haría casi alcanzar la paridad con la oferta monetaria de USD M0. Equivalencia en efecto con efectivo, mientras que el dólar tokenizado probablemente sería de un billón o más.
Los ahorradores tendrían acceso a un nuevo mercado de finanzas automatizadas con inteligencia artificial básica en defi que ofrece casos de uso muy únicos, como préstamos flash. [19659005] Los préstamos relámpago, de hecho, convierten el dinero en un bien común al permitir que cualquiera pueda acceder al fondo común de dinero sin capital inicial bajo las únicas condiciones de las garantías del código si / entonces.
Esta capacidad nunca ha existido antes y su existencia proporciona una nueva demanda de capital. de los ahorradores, lo que se traduce en una mayor recompensa para los ahorradores en esa ecuación básica de oferta y demanda.
Hoy en día sabemos que los bancos no compiten por los ahorradores porque no prestan ahorros, sino que imprimen dinero de la nada. cuando lo prestan.
Sin embargo, el dinero de los ahorradores puede potencialmente usarse para muchas cosas, incluida la compra y venta en casinos comerciales, y esos ahorros son el capital de los bancos que se les 'prestan'.
Así que si estamos en un En una situación en la que defi se dirige a la corriente principal, los bancos se enfrentarán a cierta competencia porque una gran parte de su capital se convertirá en custodios de contratos inteligentes.
Y hay indicios de que nos dirigimos a la corriente principal en el uso. En lo que respecta a los ricos y, por lo tanto, presumiblemente a los inteligentes, ya se ha superado un punto de inflexión con un increíble 50% de oficinas familiares que buscan ingresar a este espacio.
Debido a esta importante demanda, JP Morgan no tiene más remedio que ofrecer cripto servicios, aunque de una manera muy limitada al restringirlo incluso para los muy ricos a Grayscale's Bitcoin Trust, Bitcoin Cash Trust, Ethereum Trust y Ethereum Classic, así como a Osprey Funds 'Bitcoin Trust.
The Grayscale Trust tiene un ligero diseño bombeado y volcado debido a su requisito de retención de seis meses, por lo que uno puede preguntarse cínicamente si JP Morgan está siendo un poco idiota en tales selecciones considerando que hay muchos ETN e incluso ETF criptográficos canadienses que no tienen tal restricción.
Pero lo que es bastante exclusivo de este espacio actualmente es lo accesible que es todo fuera de la infraestructura tradicional con una oficina familiar capaz incluso de extraer bitcoins si lo desean, ya sea directamente o a través
Así que planteando la otra pregunta de si habrá una fusión o dos sistemas paralelos, con la respuesta potencialmente existencial para las finanzas tradicionales, ya que este último presumiblemente significa que en algún momento uno supera al otro.
En el presente , hay poco que sopesar de cualquier manera, ya que los capitalistas de riesgo (VC) siempre buscan ventajas de monopolio que el futuro bien dirá que están en la interfaz frontal, o tal vez no.
La respuesta tal vez llegue una vez que la alfabetización en código haya alcanzado niveles de alfabetización en lectura y escritura. Para la lectura y la escritura en sí, eso tomó alrededor de 400 años desde la invención de la imprenta hasta que ahora todos puedan leer y escribir.
Para el código, uno pensaría que tomará menos tiempo, pero décadas en el mejor de los casos. Mientras tanto, un híbrido de fusión de algunas formas, como proporcionar acceso a bitcoins en forma de acciones, como lo está haciendo JP Morgan, y sistemas paralelos de otras formas, como codificar préstamos flash, es probablemente más la realidad durante al menos algunos años.
Por lo tanto, los bancos se están preparando más para compensar cualquier desventaja competitiva potencial al proporcionar una especie de puente al espacio criptográfico con el objetivo de reducir ese puente.
Por el momento, no están innovando probando, probando o probar servicios nativos criptográficos, como facilitar el uso de jUSD como garantía para ganar intereses de flashloaners y otros árbitros, todo con prácticamente un clic.
No solo tomarían un recorte, pero USD y jUSD pueden ser reservas fraccionarias, así que coronan de alguna manera el lugar de bitcoin debido a su límite fijo.
En cambio, sin embargo, parecen haber adoptado la opinión de que estas cosas nuevas son las mismas que las viejas y solo son atractivas debido al arbitraje regulatorio, con su enfoque siendo el del sacerdocio hace siglos: apague las impresoras de alguna manera. O en este caso, obligar al regulador a aplicar las mismas regulaciones a este espacio sin ningún cambio.
Para esto, no ha habido mucha discusión. Hazte grande y no podrán prohibir, fue la conclusión hasta aquí. Sin embargo, abordar el arbitraje regulatorio por parte de los bancos y los ricos a través de restricciones para todos los demás a través de la fuerza de la ley, es el campo de juego actual que no tiene orientación previa, excepto que hay un acuerdo general de que Internet salió mal debido a que los capitalistas de riesgo forzaron bordes de monopolio o fosos. como ellos los llaman.
Una combinación de presión de monopolio de VC y restricciones regulatorias iniciadas por los bancos puede potencialmente retrasar alguna innovación en este espacio que le da a los bancos tiempo para más de una fusión que dos sistemas, pero uno puede fácilmente especular que son tortugas todos los muy abajo sin que quede claro si hay una tortuga dorada.
Debe haberla, porque el sacerdocio ahora está relegado a la decoración histórica, pero no en una década, ni en un siglo.
Asimismo, las capacidades que en muchos sentidos todavía son solo prototipos no se utilizarán en su totalidad en las próximas décadas, pero en esas décadas todavía deberíamos disfrutar de un renacimiento, tal vez una era de descubrimientos, perh aps incluso una iluminación cuando el código se convierte en palabra.
En dos o tres años, tal vez deberíamos disfrutar de lo que en términos de Internet sería 1995, que resulta ser el año en que JP Morgan lanzó la banca en línea con su página de historial que dice:
“1995 Online Banking e Internet
Chemical lanza Online Banking que permite a los clientes consolidar todas sus cuentas y acceder a ellas desde las computadoras de su hogar. Dos años más tarde, NBD Bank, Bank One y Chase introducen servicios bancarios en línea. First Chicago NBD introduce un banco de Internet gratuito en 1998 ”.
El comienzo de la oferta de productos bitcoin es quizás el equivalente, pero al igual que entonces, ahora pocos están observando esto de alguna manera sin desarrollo, y más preguntándose cómo utilizarán los codificadores las finanzas nativas criptográficas y si en una década o así dominarán todas las finanzas.
